저평가 기업 투자: 무릎에서 사서 어깨에서 팔기

저평가 기업이란?

주식 시장에서 ‘무릎에서 사서 어깨에서 팔아라’는 말 많이 들으셨을 꺼예요. 솔직히 어려운 말이기도 합니다. 누구나 바닥에서 매수하고 머리에서 팔면 다 수익을 얻죠. ‘무릎에서 사서 어깨에서 팔아라’ 이 말은 주식을 저점에 사서 가격이 높아졌을때 매도해서 수익을 내는 전략을 의미합니다. 이 전략 중 하나가 저평가 기업에 투자의 종목을 찾아서 투자하는 방식을 말합니다.

저평가 기업은 아직 기업 가치가 주식시장에서 충분히 가격 반영되지 않은 기업을 말합니다. 그래서 이러한 기업 주식을 구매한 뒤에 가치가 인정받을 때 매도하면 됩니다.

PER을 통한 저평가 기업 판단

주가수익비율 – 주요한 저평가 기업 판단 지표 중 하나는 PER입니다. PER은 기업의 현재가치인 시가총액을 기업의 이익인 당기순이익으로 나눈 비율을 의미합니다.

PER 공식 = 시가총액 / 당기순이익

기업의 PER이 낮을수록 저평가 되었다고 볼 수 있습니다. 이는 기업의 현재 가치가 벌고 있는 이익에 비해 낮기 때문입니다.

무릎에서 사서 어깨에서 팔기 매매법 ⭐️(중요)⭐️

이 개념을 더 잘 이해하기 위해 사람의 신체에 비유하여 분석해 보겠습니다.

무릎이 낮은 지점은 매수 기회를 의미하고, 어깨가 높은 지점은 매도 기회를 나타냅니다. 매수 포인트는 매도 포인트보다 낮아야 하며, 무릎이 머리보다 낮은 것과 같은 원리입니다.

이 전략을 구현하기 위해 투자자는 종종 이동 평균 및 추세와 같은 기술적 분석 도구를 활용합니다. 이러한 도구를 이해하는 것은 주가 움직임에서 무릎과 어깨 지점을 식별하는 데 필수적입니다. 이 전략을 효과적으로 적용하려면 이동 평균, 추세 및 기타 관련 개념에 대한 기본적인 이해를 얻는 것이 좋습니다.

초보 투자자를 위한 분할매수 분할 매도방법 물타기 방법은 앞서 이야기 했으니 다시 확인해서 보시기 바랍니다

요약하면, “무릎에서 매수, 어깨에서 매도” 전략은 투자자들에게 시장 타이밍을 완벽하게 맞추려고 노력하는 대신 합리적인 매수 및 매도 포인트를 목표로 하라고 조언합니다. 전반적인 추세를 고려하고 정보에 입각한 투자 결정을 내리기 위해 기술적 분석 도구를 사용하는 것의 중요성을 강조합니다.

무릎에서 사서 어깨에 팔아라 진짜 의미는?

초보 투자자들이 흔히 하는 실수는 위 그림처럼 투자한다는 것이다.  무릎에서 산다는 의미가 아직 떨어지고 있는 주식을 잡으라는 것은 아닙니다.

적어도 바닥을 다지고 다시 반등을 하는 것을 확인한 뒤 매수를 해야합니다. 수익률을 바라봤을땐 최저점에서 주식을 매수하는건 좋습니다. 그렇지만 누구도 최저점이 될지는 아무도 알 수 가없습니다. 반대로 매도 시점도 마찬가지입니다.

고점을 정확히 예측하는 방법은 없습니다 신이 아니고서야 맞출 수 없죠. 그렇기 때문에 저평가된 기업에 투자하는 것은 잠재적인 수익을 창출할 수 있는 전략을 소개 해 드렸습니다.

무릎에서 사서 어깨에 팔아라는 위와 같은 방식으로 매수하고 매도하는 것을 의미합니다.

👉🏻 모든 투자원칙이나 방법에 100%는 없다. 자신만의 원칙과 경험을 기반으로 최대한 높은 화률을 추구하는 것이 투자입니다. 그래서 경험이 없는 초보투자자들은 결코 모든자금을 한번에 매수(몰빵), 레버리치는 하지 말아야합니다.

👉🏻 위 그림의 예시는 이해의 편의를 위해 1회 매수, 1회 매도를 기준으로 만들었습니다. 실제로는 추세가 깨지지 않는 선에서 상승추세에서 조정이 올때마다 분할매수를 해야합니다 매도도 마찬가지다. 초장기 투자를 염두하고 목표가를 높게 잡은 투자자들을 제외하고서는 위 그래프 기준 무거운 종목이 거래량이 터지며 급격한 상승을 했다면 일부는 수익 을 실현하는 것이 좀 더 교과서적인 대응이다.

또한 제공된 예제 차트는 설명을 위해 단순화되어 하나의 구매 지점과 하나의 판매 지점을 보여줍니다.

실제로 상승 추세에서 투자자는 조정 기간 동안 증분 구매 전략을 구현하고 유사한 접근 방식을 판매에 적용하는 것을 고려할 것입니다. 특정 상황에 따라 전략을 조정하고 목표 투자 기간 및 주식의 유동성과 같은 요소를 고려하는 것이 중요합니다.

주의할 점

① PER이 낮다고 무조건 좋은 것은 아닙니다. 저평가되어 있다는 것은 시장에서 크게 주목받지 못하고 있다는 뜻이기 때문에 언제 주목받을지 알 수 없습니다.

② 동일 업종의 PER과 비교해야 합니다. 높은 PER은 기업에 대한 기대감이나 성장에 대한 높은 평가를 의미할 수 있습니다. 미래 가치가 높거나 요즘 뜨는 업종은 시장에서 인기가 많아서 주식 가격이 높게 형성되어 있을 수 있습니다.

③ PER이 마이너스인 경우도 주의해야 합니다. 마이너스 PER은 당기순이익이 적자인 경우입니다. 이는 투자가 많았거나 성장기업인 경우 매출이 비용을 넘지 못하는 상황일 수 있습니다. 이럴 때는 재무제표나 기업 정보 등을 꼼꼼히 확인하는 것이 좋습니다.

저평가된 기업을  찾고 그 안에서 신중하게 분석을 한뒤에 수익을 창출 할 수 있는 저략입니다.  PER을 활용하여 기업의 저평가 여부를 확인하되, 추가적인 조사와 분석을 통해 종합적인 판단을 내리는 것이 바람직합니다. 투자 리스크와 관련된 주의사항을 염두에 두고 실전 투자에 나서는 것이 중요합니다.